1. 레버리지 수준이 높은 회사가 유동성 위험을 평가하는 방법은 다음과 같습니다.
1. 유동비율(Current Ratio)이나 당좌비율(Quick Ratio)계산: 이 두계산은 단기적인 유동성 위험을 반영하며, 재무 상태표에 나온 유동자산과 유동 부채를 이용합니다. 일반적으로 이들 비율이 1 이상이면 단기적인 유동성 비율이 낮다고 판단합니다.
2. 이자보상비율(Interest Coverage Ratio) 계산: 이 주요 지표는 기업이 자신의 이자 비용을 얼마나 잘 부담할 수 있는지를 나타냅니다. 높은 이자 보상 비율은 기업이 레버리지 상황에서 유동성을 유지하고 자 할 때 긍정적인 신호로 볼 수 있습니다.
3. 법적 레버리지 비율(Lagal Leverage Ratio); 특정 산업, 특히 금융 산업에서는 법적인 최대 레버리지 비율이 정해져 있습니다. 따라서 이 비율을 넘기지 않는 범위에서 레버리지를 운용하는 것이 중요합니다.
4. 현금흐름 분석; 기업의 현금 흐름은 레버리지가 높은 상황에서의 유동성 관리에 중요합니다. 영업활동 으로부터의 순 현금흐름이 특히 중요하며, 영업활동에서 꾸준히 현금을 창출하고 있다면 높은 레버리지 상황에서도 견고한 유동성을 유지할 수 있다는 신호가 될 수 있습니다.
5. 스트레스 테스트: 미래 시나리오를 가정하고 만약의 사태(금리상승, 수입감소 등)가 발생했을 때의 유종성 상황을 평가하는 방법입니다.
6. 신용등급 분석: 외부 신용등급 평가 기관들은 기업의 레버리지 수준, 유동성 그리고 미래 전망 등 여러 요소를 종합적으로 고려하여 신용등급을 매기므로 이를 참고할 수 있습니다.
이처럼 레버리지 수준이 높은 회사가 유동성 위험을 평가하는 방법은 다양한 지표와 분석 방법을 이용합니다. 이러한 지표와 분석되는 정보들 모두 유동성 상태를 이해하고 관리하는 데 도움이 됩니다. 하지만 투자 결정 시에는 여러 분석 방법을 종합적으로 사용하고 전문적인 재무 상담을 받는 것이 중요합니다.
이상으로 레버리지 수준이 높은 회사가 유동성 위험을 평가하는 방법은 무엇인지에 대해 말씀 드렸습니다. 읽어주셔서 감사합니다. 오늘도 즐겁고 건강한 하루되세요.